到了积极的作用。但是，总体上来看，我国的房地产金融运作的法律不够健全，法规缺乏实
际的可操作性。尤其是金融危机的爆发，使得房地产金融市场的制度建设

“凸显原型”――远

远滞后于房地产金融业务发展的需要。

 

　　

 

　　

(三)个人房贷不良贷款出现上升趋势 

　　随着我国房地产价格的迅速攀升，个人购房者贷款的比例和额度逐渐增加，银行业为
了尽可能地获得潜在的高收益，在提供个人购房贷款方面也给予了的大力的支持。但是，随
着房价的持续上升，以及居民生活成本的逐步加大，个人购房贷款不良还款出现了上升的
趋势。

2010 年以来，国家制定了一系列的限制房价和购房的政策，尤其是房产税的实施，

使得拥有多套住房的购房者不得不负担更多的税负，这也导致不良还款的比例上升。

 

　　

 

　　三、防范房地产金融风险的对策和建议

 

　　

 

　　为了降低房地产金融风险发生的可能性，对房地产的风险进行防范是一个有效地举措。
本部分主要是从项目开发贷款、消费者个人抵押贷款以及体制建设三个方面进行初步的探索。
 
　　

 

　　

(一)房地产金融创新 

　　房地产项目开发必定涉及银行贷款，在当前融资渠道不畅和融资规模逐渐缩小的背景
下，进行房地产金融创新可以拓展房地产企业发展所需要的融资渠道，使得企业的发展获
得足够的资金支持。

(1)证券化。房地产企业可以通过实施资产证券化把银行一些流动性较差

的资产进行重新的组合，由金融公司提供抵押服务，从而获得必要的贷款支持。

(2)创设投

资基金。房地产投资基金在美国出现的较早，而且也成为诸多大型的房地产企业采用较多的
一种融资渠道。政府及相关机构可以通过籽基金投资于房地产信托公司或者住房公积金等渠
道，再辅以专业的经营管理和进行投资的重新优化组台，降低投资者的投资风险，从而满
足房地产产业发展的投资需求。目前，在我国投资资金的运作在沿海发达地区和南方城市已
经有了初步的实践。

 

　　

 

　　

(二)健全个人抵押贷款信用体系 

　　目前，各大商业银行虽然列个人贷款者信用体系进行了严格的审核，但是，信用体系
的建立更多的是建立于对已有不良记录的个人贷款者的再次贷款的限制上，缺少对潜在不
良贷款者的风险的防范对策。通过建立、健全统一的信用体系档案，将消费者的个人消费以
及纳税行为实施统一管理，这就使得各大商业银行可以对个人贷款者的

“坏账”风险进行预

测，银行根据贷款者的有可能产生不还款的可能性决定是否发放贷款以及相关的额度。

 

　　

 

　　

(三)健全房地产市场金融法律及法规体制 

　　房地产市场缺少必要的金融法律规范，就会使得企业难以拓宽融资渠道。政府可以针对
不同的地区制定差异化的金融法规制度，比如，针对房价的差别，可以针对不同地区的开
发商在融资渠道和融资规模上进行必要的支持和限制，从而既可以实现对开发商的融资支
持，也可以约束他们的

“逆向选择”带来的“道德风险”。建立健全房地产市场金融法律及法规

体制可以使得房地产开发商做到有法可依。另外，从长远的发展来看，金融法律法规的健全
也是房地产健康发展的必然趋势。

 

　　结论：房地产是国民经济发展的重要产业之一，对于相关产业的发展具有较大的影响。
与其他产业的发展相比，金融对于房地产行业的发展有着更大的影响。对房地产市场的金融