三是证券公司的流动性风险。流动性风险当前作为证券公司面临又一市场风险，因证券

公司本身业务的特殊性而带来的流动性因素的增加。资金流动性、人员流动性及风险的流动

性等都因世界高速增长的市场经济增加了风险系数。因此，从根本上来说，证券公司的流动

性风险已成为现如今证券公司必须给以高度重视的一大要素。

 

　　

 四是证券公司的管理风险。证券公司内部管理问题涉及到证券公司员工的管理，财务的

管理，资金的管理及相关业务流程的管理。证券公司管理面临的风险主要是企业内部，企业

内部不同职工之间，不同部门之间因为相关的利益而产生的纠纷是造成证券公司风险的原

因所在，比如违规运作和缺乏监管带来的业务上的失误。

 

　　

 2.证券公司应对风险措施透析 

　　

 鉴于证券公司业务的特殊性，建议在证券公司尝试成立专门的应对风险的管理机构。从

制度上规范、从管理上严控风险。对此，本文尝试通过成立董事会的方式来监控证券公司的

风险。

 

　　

 一是在董事会外成立审计委员会。审计委员会的成员在选择上必须以外部董事为主，其

在职权上主要是要给风险政策防控委员会授权管理制定风险的政策。其在整个证券公司风险

应对机制中处于监督领导的地位。是风险防控中心除了董事会外最高的防控中心。审计委员

会的成立不同于普通的审计部门，其不但要审计公司面临的财务情况，更要对不同的部门

的风险进行审计，确保公司的风险管理方案落到实处。

 

　　

 二是在审计委员会下设立风险政策防控委员会。其主要职责在于监控公司的风险，确保

公司的业务的实现，建立一套程序用来识别、测量所面临的风险。其是证券公司风险防控的

中心地带，其负责与不同的部门建立联系用来测量不同的风险的承受能力，并监控部门所

遇到的风险。其主要组成人员是由高级的业务经理或者是专家来构成的，减少风险管理的失

误率。对风险政策防控委员会而言，专业团队的出现是确保风险政策防控委员会监督工作的

实现。

 

　　

 三是成立风险监管管理中心。其主要职责是审视各种与风险有关的议题并向董事会汇报

相关情况。在人员的选择上必须确保人员的独立性及专业性，因为其候选人主要是公司的高

层即具有相关风险防控管理经验的人为主。风险监管管理中心是作为风险政策防控委员会的

有利补充。

 

　　

 四是成立风险防控的执行管理中心。其主要职责在于确定不同部门，不同业务之间所面

临的风险因素和风险概率，确定所有不同风险所发生的变化，尤其是公司风险政策的变化，

并极力推进新风险政策在公司的开展。其更主要的功能在于确保公司面临到风险是在公司所